“污点”期货公司或禁止参与金融期货
文章出处： 发布时间：2006-07-11
在上周北京的一次会议上，证监会一名官员介绍了期货公司参与未来的中国金融期货交易所(下称“金融期交所”)的市场准入思路。金融期交所将从财务状况、风险控制能力、合规情况和人员素质四个方面设置准入门槛，几年之内被行政处罚过的公司、目前存在保证金缺口的期货公司在缺口填平之前，可能会被禁止参与金融期货。
他说，财务状况是金融期货的核心准入门槛，对财务状况的考察主要是看注册资本和净资本。
他表示，金融期交所对期货公司风险控制能力的要求将是很高的，在准入环节，既要看期货公司历史上的风险控制能力，还要看期货公司对新业务的准备情况，比如制度安排等。
另外，不但要看期货公司在某个时点能不能达到监管的要求，还要看是否符合持续监管的原则，要把准入的原则和日常监管联系起来，做一个长远的判断。
他说，合规原则注重的是历史情况，几年之内被行政处罚过的公司，可能不会被允许参与金融期货。有保证金缺口的期货公司，在填平缺口之前，从事高风险的业务，也不会合适。
“人员的素质也是一个基本的要求。对于期货公司的高管，从金融期货业务本身考虑，我们希望具有丰富的经验，有一定的风险控制能力，对于股指期货业务，高管人员不懂股票指数不行，我们会有个综合的考虑。对于核心业务人员，比如结算和风险控制人员，我们会有从业经历的要求。”他说。
他表示：“在期货市场的政策突破之后，证监会希望为有实力、风险控制能力强、历史合规和人员素质好的公司创造更多的发展机会，同时也为更多的中小期货公司创造市场发展的空间。对证券公司作为IB(介绍经纪商)，我们将出台一个管理办法，对专业的IB，我们也会出台相应的管理规定，就是为市场主体从法规层面提供一个生存空间。”